Hållbara val i fonder

I dagens samhälle blir hållbarhet alltmer betydelsefullt för individer och företag. Medvetenheten om miljö- och samhällsfrågor ökar och många vill göra val som stödjer en hållbar framtid. I takt med forskning och utveckling uppkommer det fler hållbara alternativ, som är minst lika bra, vilket gör det allt lättare att välja de hållbara alternativen. Det är relativt vedertaget att man kan ta ett beslut som är mer hållbart när det kommer till exempelvis mat och kläder, men det finns mer hållbara alternativ även bland fonder.

Arbete med ESG-faktorer

Vi kan se att allt fler personer vill göra hållbara val även när det gäller deras ekonomi och där har fonder med ett hållbart fokus blivit ett populärt val för investerare. Dessa fonder strävar, som alla våra fonder, efter att generera en god avkastning samtidigt som de tar extra hänsyn till det som kallas ESG-faktorer, vilket står för miljö, socialt ansvar och bolagsstyrning (Environment, Social och Governance på engelska). Syftet med fonder med ett hållbart fokus är att långsiktigt investera i verksamheter som är bra på att hantera frågor kopplat till ESG och/eller undvika investeringar i verksamheter som skadar samhället eller planeten utan någon vilja eller möjlighet att ställa om.

En fond med hållbart fokus kan arbeta utifrån olika strategier. Det centrala i en aktivt förvaltad fond med hållbart fokus är att välja ut bolag som följer fondens policy och som har en verksamhet som är i linje med de krav som fonden har. Det finns också passivt förvaltade fonder som följer ett index som applicerat vissa ESG-kriterier.

Aktiva ägare

Våra fonder med hållbart fokus är alla aktivt förvaltade fonder som integrerar hållbarhetsaspekter i sina investeringsbeslut. Dessa aspekter kan inkludera miljöpåverkan, sociala faktorer som arbetsförhållanden och mänskliga rättigheter, samt styrning och etik inom företag. Det kan även vara att exkludera företag som bedöms som olämpliga baserat på deras affärsverksamheter eller agerande

Det finns även fonder som fokuserar på att hjälpa företag att ställa om till att bli mer hållbara. Det ställs höga krav på företag idag och vissa företag har inte haft möjlighet eller resurser att ställa om helt, där vill vi hjälpa till att se till att de faktiskt blir mer hållbara och att de ställer om. Nordea Omställningsbolag är ett exempel på en sådan fond.

Vi är aktiva ägare i de bolag som våra fonder investerar i, vilket betyder att vi bland annat röstar på bolagsstämmor och för diskussioner med företagsledningar.

Goda möjligheter för god avkastning

Man kan tro att genom en mer hållbarfond så minskar chansen för god avkastning. Men flera studier, varav några presenterats av Fondbolagens förening¹, visar att hållbara investeringar ger liknande eller till och med högre avkastning än traditionella fonder. Det beror på flera faktorer. Dels ökar priset på ett bolags aktier när fler investerare söker sig till gröna bolag och omställningsbolag. En bättre företagsstyrning kommer sannolikt att sprida en bättre företagskultur, med bland annat bättre arbetsvillkor och avsaknad av kontroverser som kan skada företagets anseende. Men även att de hanterar risker bättre vilket på sikt kan leda till ökade försäljningsvolymer och tillväxt. Sen är det även så att ett företag som hanterar hållbarhetsrisker kommer vara mer robust inför externa händelser som kan påverka och skada deras verksamhet, exempelvis extremväder, förhöjd vattennivå och förbud mot utsläpp av eller användning av miljöfarliga ämnen.

Det finns en mängd olika hållbarhetspreferenser, kanske är du speciellt intresserad av miljöfrågor eller av sociala frågor. Eller vill du kanske undvika eller satsa på en specifik bransch? Genom att tänka på vad som är viktigt för dig, kan du hitta dina hållbarhetspreferenser. När du vet vad som intresserar dig kan du kontakta en rådgivare för att få hjälp att hitta en lämplig fond.
 

¹ Ta del av materialet presenterat av Fondbolagens Förening